Всё новые рекорды за океаном на фоне хороших отчётов компаний.

Четверг,  26 января.

В мире.

Американский фондовый индекс Dow Jones Industrial Average в среду поднялся выше отметки в 20000 пунктов, что было отмечено впервые. Флагманский индекс SP500 остановился вблизи отметки 2300 пунктов – это тоже новый исторический максимум.

В США в самом разгаре ежеквартальный сезон отчётности.  Пока он приносит больше позитивных сюрпризов, хотя прогнозы многих компаний на 2017 год уже не столь  радужные.  Почти в 70-ти процентах опубликованные данные о прибыли корпораций США за IV квартал превзошли ожидания, в то время как 25% отчитавшихся компаний улучшили прогнозы как по прибыли, так и по объемам продаж.

Народный банк Китая (НБК, ЦБ страны) потребовал от банковской отрасли строгого контроля выдачи новых кредитов в I квартале 2017 года, сообщает агентство Bloomberg со ссылкой на информированные источники. Тем самым Пекин продолжает меры, направленные на снижение долговой нагрузки финансовой системы. В первую очередь НБК хочет ограничить ипотечное кредитование, чтобы сдержать рост цен на жилье в условиях перегретого рынка. Однако ему нужно найти точку равновесия - те темпы выдачи кредитов, при которых экономика продолжит расти, но не будет излишне закредитована.

В преддверии новогодних каникул китайский регулятор предоставил много ликвидности, но после праздников, ситуация на китайских площадках резко начнёт ухудшаться.

 Фондовые рынки Азиатского региона.

Фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона (АТР) выросли в четверг вслед за подъемом американского рынка акций. Японский индекс Nikkei 225 поднялся в ходе торгов на 1,6%, китайский Shanghai Composite - на 0,1%, гонконгский Hang Seng - на 1,3%, южнокорейский KOSPI - почти на 1%.Биржи Австралии закрыты в четверг в связи с праздничным днем (День Австралии).

Биржи Китая, Южной Кореи, Тайваня и Вьетнама будут закрыты в пятницу, причем в Китае праздники продлятся до следующего четверга.

Российский рынок и торговые идеи.

После трёх недель снижения, российский рублёвый индекс ММВБ вслед за мировым оптимизмом частично восстанавливает свои позиции. Текущая неделя имеет все шансы закрыться в небольшом плюсе, но далее, дорога вниз вновь возобновится. Первая цель коррекция по индексу ММВБ по-прежнему находится вблизи отметки 2060 пунктов.

Новости по компаниям:

Обыкновенные акции "Башнефти" упали почти на 5% на фоне скорого окончания срока их выкупа.

Ценовой диапазон IPO "Детского мира" составляет 85-105 руб. за акцию, компания оценена в 62,8-77,6 млрд руб

"Лента" в IV квартале увеличила выручку на 20,9%, за год - на 21,2%.

FTSE снизит оценку количества акций "Газпрома" (MOEX: GAZP) с 22,9 млрд до 22,1 млрд, изменения вступят в силу 31 января после закрытия торгов. Ожидаемый отток почти $30 млн.

"Распадская" в IV квартале увеличила добычу угля на 32% - до 3,2 млн т.

Крупнейшая в мире горнодобывающая компания BHP Billiton в I финполугодии снизила выпуск меди на 7%, ухудшила прогноз на 2017 г.

Boeing получил прибыль выше ожиданий в IV квартале, но дал слабый прогноз выручки на 2017г.

Мосэнерго в 2016 г увеличило выработку электроэнергии на 8%, до 59,1 млрд кВт.ч

Газпром 24 января поставил новый рекорд экспорта газа в дальнее зарубежье - 631,9 млн куб. м

Грузооборот группы НМТП в 2016 г. вырос более чем на 5%.

Акции РусАла взлетели на 10% и обновили максимум с апреля 2015г на фоне роста цен на металлы.

Валютный рынок:

Индекс доллара (DXY) достиг отметки 100 и пока балансирует вблизи этого рубежа.  Программы Д.Трампа подразумевают наращивание дефицита бюджета и госдолга, поэтому шансы на дальнейшее снижение доллара пока весьма высоки. Коррекцию до отметки 95 по индексу доллара мы можем увидеть в ближайший квартал. 

Ключевая валютная пара евро-доллар пока стремится к диапазону 1.09-1.10.

Как только на фондовых рынках начнётся коррекция, так мы сразу увидим бегство в защитные активы и укрепление японской иены. Первая цель коррекции по паре доллар-иена будет лежать вблизи отметки 110.

После вчерашних новостей от ЦБРФ и Минфина о готовности выйти на рынок с валютными интервенциями для пополнения ЗВР российский рубль получил явный сигнал о финале своего укрепления.  Покупки валюты начнутся с февраля и будут не значительными, поэтому к резкому ослаблению рубля они не приведут.  Потенциал падения у рубля сейчас явно больше, чем возможный потенциал укрепления.  

Рынок сырья:

Нефть:

Для рынка нефти долгосрочные перспективы пока становятся всё хуже и хуже.  Среди сланцевых копаний в США наблюдается стабильное восстановление. Ливия планирует в 2017-м году увеличить производство еще на 70% — до 1,25 млн баррелей в день.  Интересно будет посмотреть на данные по добычи нефти среди сран ОПЕК. Если цифры за январь не совпадут с ожиданиями, то провал в ценах обеспечен процентов на 10%. Ну и не стоит забывать, что новый президент США Дональд Трамп обещает увеличить внутреннее производство нефти, нарастить экспорт и отказаться от покупки нефти у стран ОПЕК.

Золото:  

С горизонтом 2-3 месяца цели по золоту ждём в диапазоне 1300-1350$. Рост геополитических рисков, ухудшение ситуации на рынке труда США, рост дефицита бюджета США, рост инфляции в США, рост госдолга в США, разворот индекса доллара – вот такие ожидания должны стать драйверами для роста драгоценных металлов.  Плюс, пересмотр долгосрочных ожиданий в плане монетарной политики ФРС.

Друзья, 17 февраля на Московской бирже я проведу свой авторский бесплатный мастер-класс. Подробности и регистрация по ссылке www.itinvest.ru/education/courses/master-class/

Мои все открытые позиции и сделки доступны по ссылке.    — www.itinvest.ru/trader-liga2/users/54569891/

С уважением, Василий Олейник, эксперт брокерской и  инвестиционной  компании «Ай Ти Инвест»