8 800 200 32 35
  • Лицензированный брокер с 2000 года

Утренний обзор

25 мая 2017 в 10:25:00 Просмотров: 691

Обзор рынка

Зарубежные рынки

Инвесторы, вчера весь день пребывавшие в ожидании публикации протокола заседания ФРС, отреагировали на него в итоге с осторожностью. Документ подтвердил вероятность повышения ключевой ставки американского регулятора в следующем месяце, однако планы ФРС после июня оказались не так ясны. На этом фоне доллар снизился до минимумов с ноября. Большинство представителей ФРС уверены, что, если экономика США будет развиваться, как ожидается, центробанк сможет начать сокращать баланс уже в текущем году. Американские индексы восстановились после своего падения на новостях о возможном импичменте Д. Трампа. Азиатские площадки демонстрируют положительную динамику. Shanghai Composite подскочил больше всего с апреля на спекуляциях о рыночной активности государственных фондов. Южнокорейский Kospi (+1,1%) обновил максимумы, вон подорожал после того, как центробанк Южной Кореи сохранил ставки. Китайские индексы отыгрывают вчерашнее падение после понижения суверенного рейтинга

Нефть
 
Данные запасов нефти в США показали значительное снижение: запасы сырой нефти сократились седьмую неделю подряд, в этот раз на 4,4 млн баррелей (в 1,8 раза сильнее прогноза). Однако статистика показала, что объёмы добычи растут 16-ю неделю подряд, что вчера заставило цены на нефть скорректироваться. Впоследствии котировки возобновили рост, поддержку оказало заявление А. Новака о том, что девятимесячное продление может включать опцию на три дополнительных месяца. В центре внимания сегодняшнее заседание ОПЕК. 
 

Российский рынок

Вчера в преддверии публикации протоколов ФРС и сегодняшнего заседания ОПЕК и в отсутствие позитивных драйверов инвесторы не спешили совершать покупки. Индекс ММВБ снизился на 0,5%, РТС потерял 0,9%. Рубль также подешевел к бивалютной корзине. 

Лидерами роста стали Северсталь (+2,12%), Татнефть (ао +2,04%), НМТП (+1,30%), а также электроэнергетики: ИнтерРАО (+1,73%), РусГидро (+1,62%), ФСК ЕЭС (+1,39%). 

Аутсайдерами оказались АФК Система (-10,26% на новостях об увеличении размера претензий Роснефти и возможности новых исков), Ленэнерго (ао -3,46%) и Мечел (ао -3,22%). 

Компании

Чистая прибыль Сбербанка по МСФО за 1К17 оказалась лучше прогноза и составила 166,6 млрд руб. (+41,5% г/г). Чистый процентный доход увеличился на 3,4% г/г, чистый комиссионный доход вырос на 4,1% г/г. Чистая процентная маржа составила 5,8% (+0,5 п.п. г/г). Рентабельность капитала достигла 23,1% (+3,8 п.п. г/г), рентабельность активов составила 2,7% (+1 п.п. г/г). На конференц-звонке Сбербанк подтвердил прогноз на 2017 год: стабильность чистой процентной маржи на уровнях прошлого года (выше 5%), рентабельность капитала чуть ниже 20% (может быть пересмотрен вверх), показатель стоимости риска на уровне 150-170 б.п. Прогноз по комиссионному доходу, показавшему в начале года достаточно слабую динамику (+9% г/г), может быть пересмотрен вниз.

Газпром Нефть зафиксировала рекордную консолидированную чистую прибыль по итогам 1К17: показатель составил 62 млрд руб. (+49,1% г/г), выше ожиданий. Выручка и EBITDA компании за квартал также оказались выше прогноза, составив 469 млрд руб. (+28% г/г) и 104 млрд руб. (+24,5% г/г), соответственно. Соотношение чистого долга к EBITDA на конец 1К17 сократилось до 1,45х с 1,60х в конце 4К16.

Общий грузооборот НМТП за 4М17 увеличился на 1,4% г/г до 50,6 млн т. При этом объём перевалки навалочных грузов вырос на 30,5% на фоне роста перевалки зерна и угля (+64,0% и +25,6%, соответственно), грузооборот наливных грузов остался на уровне прошлого года (-0,4%, при этом объём перевалки сырой нефти уменьшился на 1,2%), перевалка генеральных грузов сократилась на 9,8%, а контейнерооборот вырос на 7,6%.

Пресс-секретарь Роснефти А. Леонтьев заявил, что компания не исключает других исков к АФК Система.

Группа Эталон планирует разместить 12,5%, или 36,9 млн, расписок, принадлежащих семье основателя Заренкова и Baring Vostok (50%/50%). JPM, Goldman Sachs выступят букраннерами размещения. Free-float компании увеличится до 53,5%. Мы позитивно оцениваем фундаментальную привлекательность в долгосрочной перспективе, однако в краткосрочной перспективе котировки могут оказаться под давлением.

Совет директоров РусГидро рекомендовал дивиденды в размере 0,0466245 руб. на акцию. Реестр закроется 10 июля. Дивидендная доходность может составить 5,7%.

Совет директоров КАМАЗа рекомендовал выплатить дивиденды в размере 0,42 руб. на акцию. Реестр закроется 12 июля.

В четверг Мегафон опубликует результаты МСФО за 1К17 и проведёт День инвестора. АЛРОСА и Банк Санкт-Петербург также отчитаются за 1К17, а Совет директоров Аэрофлота обсудит дивиденды за 2016 год. Кроме того, 25 мая – последний день, когда акции НМТП торгуются с дивидендами. В Вене пройдёт заседание ОПЕК+ по поводу пролонгации соглашения о сокращении добычи, в Сицилии начнётся саммит «Большой семёрки». Из макростатистики выйдут данные безработицы в США и ВВП Великобритании.
 

Рыночные индикаторы




Календарь корпоративных событий

25.05 Мегафон: день инвестора
  Мегафон: финансовые результаты 1К17
  НМТП: последний день для покупки для получения дивидендов
  Банк Санкт-Петербург: результаты МСФО 1К17
  АЛРОСА: результаты МСФО 1К17
  Аэрофлот: Совет директоров (дивиденды)
26.05 НМТП: внеочередное собрание акционеров
  Сбербанк: ГОСА
  ММК: ГОСА
  АЛРОСА: телеконференция по результатам 1К17



Календарь ключевых макроэкономических событий

Чт 25.05 Заседание ОПЕК (Вена)
    Саммит G7 (Сицилия)
    США: безработица
    Великобритания: ВВП
Пт 26.05 Саммит G7 (Сицилия)
    США: ВВП, количество буровых установок, заказы товаров длительного пользования

 



Система Orphus

Сегодня читают

20 окт 2017 Утренний обзор
19 окт 2017 Фьючерс РТСЦена пришла на поддержку, удачный момент для спекулятивных покупок
19 окт 2017 Утренний обзор
18 окт 2017 Утренний обзор
17 окт 2017 ФСК ЕЭСЦена пока стоит на месте, но движение может начаться в любой момент

Отзывы и комментарии

Система Orphus

Заполните заявку и откройте брокерский счет

Проведём бесплатную консультацию с финансовым экспертом в офисе или по телефону
8 800 200 32 35





я даю согласие на обработку персональных данных и получение информационных рассылок




123317 г. Москва, Пресненская набережная д.8, стр.1 комната 12

© 2000-2017 ITinvest онлайн брокер. Акционерное общество «Инвестиционная компания «Ай Ти Инвест». Все права защищены законодательством. Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг №045-07514-100000 от 17.03.2004 на осуществление брокерской деятельности.
Rambler's Top100 Яндекс.Метрика
Вход в личный кабинет Закрыть

В связи с плановыми работами с 10:00 4 ноября до 23:00 6 ноября 2016 года закрыт доступ к торговым системам ITinvest для всех видов терминалов (SmartX, мобильные, SmartCOM) и личного кабинета. Подробности здесь

Войти в личный кабинет